Kitabı oxu: «Советы богатой мамы. То, что родители не рассказали тебе о деньгах», səhifə 11

Глава 2
Психология денег, не зная которую, можно тут же все потерять

90 % фондового рынка зависит от психологии

Людей, которые не могут сопереживать другим, обычно называют психопатами; существует миф, что они успешно инвестируют на бирже. Инвестиции начинаются с того, что нужно раньше других почувствовать изменения в мире. Но как психопат, который не способен понять боль других и выстроить с кем-либо эмоциональную связь, может быть успешным инвестором? На то есть причины.

Психопаты, как правило, полностью игнорируют эмоции при инвестировании. Они не радуются, когда зарабатывают, и не разочаровываются, когда несут убытки, а решения принимают рационально, руководствуясь исключительно логикой. Поэтому они и добиваются успеха.

Обычные люди, видя, как все вокруг получают деньги на растущем рынке, испытывают тревогу и жадничают. В такие моменты нужно сделать шаг назад, спокойно проанализировать ситуацию и проявить сдержанность, но это трудно и удается далеко не всем. То же самое происходит, когда акции не перестают падать в цене, и возникает страх того, что счет вот-вот обнулится.

Если твое психологическое состояние нестабильно, даже знание всей теории не убережет тебя в критический момент от неправильного выбора. Чтобы добиться успеха, ты должна уметь контролировать свои эмоции. Именно поэтому говорят, что люди, которые зарабатывают большие деньги или являются опытными инвесторами, нередко читают буддийские мантры. Повторяя «Слава Будде Амитабхе и Бодхисаттве Авалокитешваре», они успокаиваются и готовятся ждать, когда думают купить или продать акции, а не поддаются эмоциям.

Однако на практике, когда наблюдаешь за колебаниями графиков, сохранять спокойствие непросто. Поэтому профессиональные инвесторы и трейдеры, покупая акции, заранее определяют, какую часть своего первоначального капитала они готовы вложить. А затем, если ситуация на рынке развивается не по их сценарию, автоматически фиксируют убытки¹¹, придерживаясь заранее установленного плато. Как только они купили акции, то сразу же установили цену и условия для стоп-лосса¹².

Андре Костолани, легендарный европейский инвестор, однажды сказал: «Роль психологии на фондовом рынке невозможно переоценить. В краткосрочной и среднесрочной перспективе она определяет 90 % фондового рынка».

Хотя люди кажутся рациональными и разумными существами, на самом деле очень часто мы не такие. Кто-то может годами не продавать убыточные акции, пока те не превратятся в простые бумажки, или поддаться тревоге и купить квартиру на пике цен, загнав себя в угол. Надеюсь, ты не примешь подобных нелепых решений, хотя все мы можем ошибаться.

Но чтобы не допустить фатальных ошибок, о которых позже ты будешь сожалеть, перед тем как заняться инвестициями, необходимо изучить психологию денег. Как сказал всемирно известный финансист Джордж Сорос, умение видеть сквозь человеческие ошибки и неопределенность может привести к успеху не только на фондовом рынке или в бизнесе, но и в жизни. Поэтому, если хочешь зарабатывать деньги, первое, что тебе нужно сделать, – научиться разбираться в людях и в том, как они мыслят.

Почему мы бережем зарплату, но с легкостью тратим премию? (Ментальный учет)

С ростом популярности стриминговых сервисов, таких как Netflix, конкуренция между ними становится все более ожесточенной. Хотя стоимость ежемесячной подписки на Wave, TVING, Disney+ и Apple TV+ составляет менее 10 000 вон, пользователи оформляют ее неохотно, а подписавшись, начинают смотреть сериалы, фильмы и развлекательные программы, которые раньше бы их и вовсе не заинтересовали. Потому что хотят избавиться от чувства, что зря отдали 10 000 вон из своих кровно заработанных.

Дочка, представим, что ты решила навести порядок в шкафу: убрать зимнюю одежду и достать весеннюю. И случайно нашла 10 000 вон в кармане плаща. Что ты будешь с ними делать? Наверное, обрадуешься, как будто эти деньги тебе подарили, и сразу же потратишь.

Почему же люди не решаются оформить подписку стоимостью в 10 000 вон, считая это расточительством, но с радостью начинают размышлять о том, куда потратят ту же самую сумму, как только случайно находят ее в кармане одежды?

Традиционная экономика учит, что, поскольку люди рациональны и разумны, они воспринимают равные суммы денег как одинаково полезные. Однако на самом деле люди придают разную ценность деньгам, которые они заработали упорным трудом и теми, которые получили случайно. Это психологическое явление называется ментальным учетом.

По словам Ричарда Талера, ведущего специалиста в области поведенческой экономики, у большинства людей в голове есть своего рода бухгалтерская книга, в которой по-разному оцениваются равные суммы денег в зависимости от того, как их получили и как планируют использовать. Человеческий разум настолько изворотлив, что маркирует каждую монетку и присваивает разную ценность двум одинаковым купюрам в 10 000 вон. Поэтому зарплату люди склонны тратить с осторожностью, помня, с каким трудом она им досталась, а вот деньги, полученные неожиданно, например, в виде выигрыша в лотерею, налогового перерасчета, особой премии, подарка на день рождения или случайно обнаруженного купона, обычно относятся к категории «другие счета» и тратятся с легкостью.

Представь, что в конце года ты получила налоговый перерасчет в размере 500 000 вон. Если бы ты была рациональным и разумным человеком, то, конечно же, тщательно обдумала, на что потратить эти деньги. Налоговый перерасчет – это просто возврат суммы, которую ты переплатила за год. Однако большинство людей, увидев, что на их зарплатный счет поступили дополнительные 500 000 вон, воспринимают их как лишние деньги, решают побаловать себя, например купить дорогую сумку или обувь. Многие устраивают себе импровизированные отпуска или питаются в дорогих ресторанах, куда обычно никогда не ходят. То же самое касается и премий, получаемых в конце года.

Ментальный учет часто подводит нас в повседневной жизни, выступая фактором, который мешает рациональному потреблению. Однако, поскольку это наша внутренняя бухгалтерская книга, если использовать ее правильно, можно эффективно управлять своими инвестициями и расходами. Чтобы не попасть в ловушку ментального учета, важно помнить о следующих основных принципах.

Во-первых, когда получаешь премию или перерасчет налога, не трать их сразу, а просто на время отложи.

Сколько бы ты ни твердила «нет», твоя внутренняя бухгалтерская книга будет продолжать относиться к премиям и перерасчету налогов как к легким деньгам, побуждая тебя потратить их на импульсивные покупки. Как же противостоять этому соблазну? По мнению финансовых экспертов, в подобном случае наиболее эффективной является стратегия «откладывания». Вместо того чтобы сразу же тратить эти деньги, ты просто о них забываешь как минимум на месяц, в течение которого они превращаются из случайного приобретения в ценный актив. То есть станут деньгами, которые ты уже не сможешь потратить так легко. Поэтому, если не хочешь импульсивно расходовать премию или деньги от налогового перерасчета, а потом сожалеть об этом, попробуй использовать метод «откладывания». Не забывай, что незапланированные расходы могут легко привести к пустым тратам и сожалениям.

Во-вторых, распределяй зарплату по разным счетам.

Независимо от того каким образом поступили деньги на твой банковский счет, если создать механизм их удержания, это поможет избежать ненужных трат. Распределяй свою зарплату по нескольким счетам с разными целями. Это один из лучших способов заставить ментальный учет работать на тебя, и, прежде всего, предотвратить бесполезные расходы.

Жизнь учит, что пока человек находится там, где должен быть, с ним ничего плохого не случится. Точно так же и деньги сохраняются только тогда, когда они находятся на своем месте. Поэтому, когда ты получаешь какую-то сумму, важно переместить ее туда, где она должна быть. Например, после поступления зарплаты оставь на счету ровно столько, сколько регулярно уходит на оплату ежемесячных фиксированных расходов, таких как аренда, коммунальные услуги и связь, а затем распредели оставшиеся средства следующим образом: 500 000 вон добавляй на накопительный или специальный счет¹³ для создания крупного капитала, 100 000 вон на счет для покупки жилья¹⁴, 300 000 вон на пенсионный накопительный счет и 1 миллион вон оставляй на остальные расходы. Распределив таким образом зарплату по целевым счетам и создав систему обозначений, ты сможешь сместить свое внимание с расходов (-) на накопление (+) и постепенно осознать, что ты инвестор, а не просто потребитель.